Sono un esperto di pianificazione patrimoniale: ecco perché dovresti sempre chiedere al tuo consulente finanziario la "commissione all-in"

Charlotte Ransom è cofondatrice e amministratrice delegata del gestore patrimoniale Netwealth.

Sapevi che hai il diritto di chiedere esattamente a quanto ammonta la "commissione all-inclusive" applicata dal tuo consulente finanziario, pianificatore o gestore patrimoniale?

Se sei un cliente di lunga data, potresti non essere a conoscenza dell'importo totale che stai pagando attualmente e non lo scoprirai mai a meno che tu non lo chieda, perché i consulenti in genere non emettono una fattura annuale.

Invece, le commissioni vengono detratte direttamente dai tuoi investimenti, ISA o fondi pensione, quindi potresti non accorgerti dei grandi progressi che stanno facendo nei tuoi rendimenti complessivi nel tempo.

Le commissioni applicate dai consulenti in questo modo non includono solo le proprie, ma anche quelle per i servizi di terze parti che utilizzano per conto del tuo conto, come le commissioni di piattaforma o di custodia.

Il tuo diritto a essere informato su ogni singolo articolo o servizio che stai pagando, oltre alla più importante "commissione all-inclusive", è una regola stabilita dalla Financial Conduct Authority.

Ma sono troppo pochi i clienti che si rivolgono a me e sono consapevoli che i consulenti DEVONO fornire queste informazioni, non solo quando ci si iscrive per la prima volta ai loro servizi, ma su richiesta in qualsiasi momento del rapporto commerciale con loro.

Ottenere dal tuo consulente un riepilogo completo delle commissioni, più la "commissione all-in", è importante per i seguenti motivi.

Innanzitutto, una volta che conosci la tariffa totale, avrai a disposizione informazioni fondamentali per cercare l'offerta migliore in base alle tue esigenze e circostanze.

In secondo luogo, l'entità delle commissioni ha un impatto significativo e composto sui rendimenti dei tuoi investimenti: questo aspetto può perdersi quando i mercati degli investimenti sono forti, ma incide in modo enorme sul denaro che finisce nelle tue tasche.

Vediamo cosa dovresti chiedere al tuo consulente in termini di commissioni e poi come utilizzare al meglio le informazioni che ricevi da lui.

Richiedi un dettaglio completo delle tariffe e del totale "all-in". Se non ricevi una risposta soddisfacente o non capisci la risposta, non scoraggiarti! Chiedi di nuovo!

Se un consulente ti frega o le commissioni che applica non sono chiare, è un segnale d'allarme e potrebbe violare le norme FCA. (Inutile dire che dovresti rivolgerti solo a un consulente registrato presso la FCA - verifica qui ).

Se noti qualsiasi incertezza o riluttanza da parte di un consulente a essere completamente trasparente sulle commissioni, stai alla larga.

Se non capisci uno qualsiasi dei termini utilizzati, non esitare a chiedere spiegazioni. Ecco cosa puoi aspettarti da un'analisi dettagliata del costo complessivo.

Il tariffario che ti verrà fornito coprirà ampiamente le seguenti aree.

- Costo anticipato per la pianificazione iniziale

- Commissioni di gestione e consulenza sugli investimenti in corso

- Commissioni di piattaforma e fondi

- Altre tasse e oneri di terzi

Per quanto riguarda le commissioni correnti, dovresti ricevere aggiornamenti regolari sulle tariffe e i consulenti devono dimostrare di fornire valore per il servizio che ricevi, ad esempio durante le revisioni annuali.

Ecco un elenco più dettagliato, in cui vengono spiegati alcuni dei termini tecnici che incontrerete.

1. Commissione di gestione annuale (AMC) : commissione percentuale per la gestione dei tuoi investimenti, spesso compresa tra lo 0,5 e l'1,0% all'anno.

2. Commissione di piattaforma o di custodia : addebitata per la custodia e l'amministrazione dei tuoi investimenti. Può essere una commissione fissa o una percentuale del tuo patrimonio.

3. Commissioni del fondo (spese correnti) - Costi aggiuntivi derivanti dai fondi utilizzati nel tuo portafoglio. Queste commissioni si aggiungono alla AMC e sono prelevate alla fonte dai fondi stessi.

Per i fondi passivi, quelli che replicano gli indici di mercato, ci si può aspettare che questi incrementi si attestino tra lo 0,1 e lo 0,4%. Per i fondi attivi, gestiti da un gestore professionista, si attestano solitamente tra lo 0,6 e lo 0,9%.

4. Costi di negoziazione o di esecuzione - Addebitati al momento dell'acquisto o della vendita di investimenti. Spesso non vengono indicati in quanto si tratta di stime, ma è importante comprenderli poiché potrebbero comportare un ulteriore aumento dei costi del portafoglio compreso tra lo 0,10% e lo 0,25% all'anno.

5. Commissioni di pianificazione finanziaria : verranno addebitate in aggiunta all'AMC per la pianificazione finanziaria relativa ad argomenti quali contributi ISA o pensionistici, pianificazione pensionistica, ottimizzazione fiscale, donazioni e così via.

Le commissioni per la consulenza e la pianificazione finanziaria ammontano spesso allo 0,5% - 0,75% all'anno.

Per saperne di più

6. Commissione iniziale/anticipata : la maggior parte delle società di consulenza addebita una commissione iniziale per un rapporto iniziale sui tuoi beni e sulla tua situazione generale.

Potrebbero anche addebitarti una commissione anticipata ogni volta che aggiungi denaro al tuo conto, ad esempio per un contributo ISA annuale.

Questa commissione è spesso compresa tra l'1 e il 3 percento e viene addebitata in aggiunta alle commissioni di pianificazione finanziaria corrente.

7. Penalità in uscita : ormai sono rare, ma vale la pena verificarle per esserne certi.

8. Spese di dichiarazione dei redditi : potrebbero essere inclusi i pacchetti fiscali annuali (per l'imposta sulle plusvalenze e l'imposta sul reddito ), ma vale la pena verificarlo.

9. IVA - Non tutti i prezzi indicati includono l'IVA, quindi verifica se è applicabile o se viene aggiunta in aggiunta.

10. Commissione all-inclusive - La FCA ha esaminato le commissioni dei consulenti finanziari nel 2020 e ha scoperto che i clienti in genere pagavano il 2,4% in anticipo e l'1,9% in spese correnti totali all'anno.

Sommando le due cifre si ottiene il 2,14% annuo per 10 anni.

Naturalmente, il rendimento degli investimenti è importante, ma le commissioni sono l'aspetto fondamentale che puoi controllare quando si tratta di gestire il tuo denaro.

È il rendimento "al netto delle commissioni" ad avere il maggiore impatto sul tuo futuro finanziario.

Confrontando i prezzi, si dovrebbe riuscire a superare il tipico 2,14% annuo per 10 anni citato sopra e ridurlo di 1 punto percentuale.

Un risparmio annuo di 1 punto percentuale su un portafoglio di investimenti o un fondo pensione da 250.000 £ equivale a 2.500 £ all'anno e, in 10 anni, si traduce in un risparmio di 34.000 £, basato su una crescita del 5%.

Ecco quanto rappresenta quel risparmio sulle commissioni annuali sulla base di rendimenti annuali del 3, 5 e 7 per cento su investimenti o fondi pensione del valore di £ 100.000, £ 250.000 e £ 500.000.

Per trovare un consulente, per la prima volta o se decidi di lasciare il tuo attuale studio, devi avere le idee chiare su ciò di cui hai bisogno.

Esiste un'ampia gamma di fornitori di servizi, dai piccoli consulenti indipendenti ai grandi gestori patrimoniali, nonché proposte ibride che forniscono sia consulenza sulla gestione degli investimenti che sulla pianificazione finanziaria, il tutto potenziato dalla tecnologia moderna.

I gestori degli investimenti gestiscono portafogli discrezionali per conto dei clienti: il loro compito è investire in azioni e obbligazioni diversificate a livello globale per fornire una gamma di rendimenti sugli investimenti volti a soddisfare gli obiettivi dei clienti.

I servizi di pianificazione finanziaria tenderanno a coprire le stesse aree importanti, come la pianificazione della pensione e l'ottimizzazione dell'efficienza fiscale.

La differenza principale risiede molto probabilmente nelle strutture tariffarie e, una volta conosciuti tutti i costi e le tariffe di un'azienda, sarà più facile effettuare un confronto con altri fornitori.

Ricorda che non è mai troppo tardi per cambiare consulente o gestore patrimoniale, indipendentemente dalle commissioni già pagate.

Gli orizzonti temporali di investimento e pensionamento durano molto a lungo e ora, con più informazioni a disposizione, è importante assicurarsi che i propri soldi lavorino il più possibile per te e non per qualcun altro.